Opisywałem kiedyś sztuczki jakie banki mogą robić przy zakładaniu przez Klienta zwykłej lokaty (Tamten artykuł dostępny jest TUTAJ). Te sztuczki sprawiają, że faktycznie otrzymasz mniej pieniążków niż można było się spodziewać. Głownie chodziło o to, czy lokata na kilka miesięcy faktycznie ma te 8%. Nie wspominając już o podatku Belki, czy inflacji. A jak wyszło w praniu?

Jakiś czas temu Open Finance opublikował raport odnośnie tego jak faktycznie wygląda realna stopa zwrotu z lokaty. Przyjrzano się trzydziestu jeden ofertom-bankom. Rozrzut w oprocentowaniu jak na lokaty niesamowity. Przy założeniu, że w grudniu 2008 wkład wyniósł 5000 zł na lokatę 12-miesięczną był wybór od lokaty z oprocentowaniem 3,45% (Inteligo, założona za pośrednictwem Internetu) do 9,4% (Noble Bank).

Jeśli inflacja, jak podał Główny Urząd Statystyczny, wyniosła w grudniu 2009 r. 3,5%, a podatek Belki wynosi 19% to przy lokacie 3,45% można było spodziewać się straty rzędu -0,68%. „Koń by się uśmiał” jak może powiedzieć doświadczony gracz jeśli chodzi o inwestycje giełdowe. Nieraz na giełdzie można stracić o wiele więcej. Z tym że doświadczony wie jak zarobić więcej, o wiele więcej. Tym samym większe straty są pokrywane z grubą nawiązką.

Co jednak ważne pod kątem lokat – jeśli to jest zysk bez ryzyka, to dlaczego pięć ofert na trzydzieści jeden przyniosło realne straty? Nawet jeśli niewielkie. Dlaczego lokata z Noble Banku, czyli te 9,4% przyniosło realny zysk rzędu „aż” 3,97%? Równie dobrze można by machnąć ręką na inflację i trzymać pieniądze w skarpecie. „Aż” cztery banki dały zysk realny nieco ponad 3% . Większość nawet tyle nie dała. Jeszcze musisz wiedzieć, że końcówka 2008 r. to był szczyt wojny depozytowej między bankami…

Co z rokiem 2010? Jeśli uwzględnić najlepsze oferty lokat z grudnia 2009 r., czyli 6,3%, uwzględnić inflację na poziomie prognoz np. Getin Noble Banku tj. 2,4% , to szacowany zysk z lokaty da całe 2,64%. A to chodzi o najlepszą ofertę. Patrząc na inwestycje giełdowe, to doświadczony inwestor potrafi tyle zrobić na dzień.

To może antypodatkowe lokaty? W grudniu 2009 Noble Bank ofertował 5,65% - jeśli inflacja utrzyma się na przewidywanym poziomie, to realny zysk może wynieść +3,18%. Żyć nie umierać. To nie lepiej nauczyć się czym jest „Inwestowanie na giełdzie” i umieć z czasem zarobić więcej?

Następny artykuł tego typu będzie poświęcony innemu równie ciekawemu produktowi – obligacjom.

Raport z przeprowadzonych badań dostępny jest tutaj.